Forex ทำงานยังไง? เข้าใจตลาดใน 10 นาที

มือใหม่อยากรู้ว่า Forex ทำงานยังไงกันแน่? บทความนี้อธิบายแบบง่ายที่สุดว่าใครคือผู้ทำให้ราคาขึ้นลง ระหว่างธนาคาร สถาบัน และเทรดเดอร์รายย่อย พร้อมตัวอย่างจริงที่ทำให้คุณเข้าใจพื้นฐานตลาด Forex ภายใน 10 นาที

ถ้าคุณเพิ่งเริ่มเทรด Forex สิ่งแรกที่หลายคนมักสงสัยคือ “ตลาดนี้มันทำงานยังไง? ใครเป็นคนกดราคา? ทำไมราคาวิ่งตลอด 24 ชั่วโมง?”

ความจริงคือ ตลาด Forex ไม่ได้ขับเคลื่อนโดยรายย่อยอย่างเราเลยแม้แต่นิดเดียว แต่ถูกขับเคลื่อนโดย เงินทุนขนาดใหญ่ระดับโลก เช่น

• ธนาคารกลาง

• ธนาคารพาณิชย์

• กองทุน Hedge Fund

• บริษัทระดับโลกที่ต้องแลกเงินกันเป็นประจำ

เราแค่ “ว่ายตามน้ำ” ของผู้เล่นตัวจริงในตลาดเท่านั้น บทความนี้จะอธิบายแบบง่าย ๆ ว่า Forex ทำงานอย่างไร ใครเป็นตัวขับเคลื่อนราคา และเพราะอะไรข่าวบางอย่างถึงทำให้ตลาดเหวี่ยงจน SL แตกเป็นแถว

Forex คืออะไร? 

Forex ย่อมาจาก Foreign Exchange Market คือ “ตลาดแลกเปลี่ยนสกุลเงินของโลก” ที่ทำให้

• การนำเข้าสินค้า,

• การส่งออกสินค้า,

• การท่องเที่ยว,

• การลงทุนข้ามประเทศ

สามารถเกิดขึ้นได้จริง ตลาดนี้เปิด 24 ชั่วโมง เพราะมีธนาคารจากทุกทวีปผลัดกันเปิดทำการ เริ่มจาก Sydney  Tokyo  London  New York พูดง่าย ๆ คือ ตลาด Forex ทำงานเหมือน “ระบบเส้นเลือดใหญ่ของเศรษฐกิจโลก” เลยก็ว่าได้

ใครคือคนทำให้ราคาขึ้น–ลงในตลาด Forex?

ตลาดไม่ใช่บ่อน ไม่มีใครตั้งใจ “หลอก” เทรดเดอร์รายย่อยโดยเฉพาะ แต่ราคาขึ้นลงเพราะผู้เล่นใหญ่มีเหตุผลต้อง “แลกเงิน” ปริมาณมหาศาล

1)ธนาคารกลาง (Central Banks) เช่น

• FED (สหรัฐ)

• ECB (ยุโรป)

• BOE (อังกฤษ)

• BOJ (ญี่ปุ่น)

กลุ่มนี้คือ “ผู้เล่นที่ใหญ่ที่สุดในตลาดการเงินโลก” แค่ ตั้งดอกเบี้ย หรือ พูดประโยคเดียว ก็ทำให้ราคาทองคำเหวี่ยงทีละ 40–60 เหรียญ ได้ง่าย ๆ (อิงความผันผวนปัจจุบันของ XAUUSD ที่แกว่งแรงกว่าเดิมมาก) เพราะ ดอกเบี้ย = มูลค่าของสกุลเงินโดยตรง

• ดอกเบี้ยสูง  ค่าเงินแข็ง  ทองมักย่อลง

• ดอกเบี้ยต่ำ  ค่าเงินอ่อน  ทองมักดีดขึ้น

นี่คือเหตุผลที่ทุกครั้งที่มีข่าว FOMC, CPI, NFP ตลาดทองคำถึง “เดือด” และเหวี่ยงรุนแรงเสมอ 

2) ธนาคารพาณิชย์ข้ามประเทศ (Commercial Banks) เช่น

• JPMorgan

• Citi

• HSBC

ธนาคารพวกนี้ต้องแลกเงินเป็นประจำเพื่อชำระธุรกิจทั่วโลก การแลกเงินของพวกเขา มีจำนวนมากจนผลักราคาได้

3) กองทุน Hedge Fund / Prop Firm

กลุ่มนี้คือ “นักล่ากำไรตัวจริง” พวกเขาเทรดแบบมีระบบ มีข้อมูลเชิงลึก และมีทุนมากพอที่จะสร้างแรงสวิงในตลาด

4) บริษัทระดับโลก (Corporations)

บริษัททั่วโลกต้องแลกเงินเพื่อ

• จ่ายเงินเดือนพนักงานในหลายประเทศ

• ซื้อสินค้า

• ส่งออกสินค้า

เป็นอีกกลุ่มที่ทำให้สกุลเงินเคลื่อนที่ตลอดเวลา

5) เทรดเดอร์รายย่อย (Retail Traders)

คือเรา ๆ นี่แหละ คิดเป็นแค่ 10–12% ของตลาดทั้งหมด ไม่มีผลต่อราคาเลย แต่ถูกสวิงของผู้เล่นใหญ่ลากอย่างชัดเจน

แล้วทำไมราคาถึงวิ่งตลอดเวลา?

เพราะโลกหมุนอยู่ตลอด ธุรกิจต้องเคลื่อนไหวตลอด การแลกเงินเกิดขึ้นตลอด สาเหตุที่ราคาวิ่ง คือ

• ข่าวเศรษฐกิจ

• การเมือง

• เงินทุนไหลเข้า–ออก

• ความต้องการแลกเงินของสถาบัน

• การซื้อขายทองคำและน้ำมัน

• การเก็งกำไรของกองทุน

ตลาด Forex คือ “ผลรวมของเงินมหาศาล” ที่ไหลเข้า–ออกในระบบเศรษฐกิจทุกวินาที

โครงสร้างราคาเกิดขึ้นได้ยังไง?

มือใหม่มักถามว่า “ตลาดใหญ่ขนาดนี้ ทำไมการวิเคราะห์เทคนิคถึงแม่นได้?” คำตอบคือ

1) ผู้เล่นใหญ่ทำตามพฤติกรรมเดิมซ้ำ

สถาบันจะมี Zone ซื้อ–ขายเฉพาะ
จึงทำให้เกิด

• Supply Zone

• Demand Zone

• Liquidity Pool

• Trend Structure

2) ราคาจะวิ่งเก็บสภาพคล่องเสมอ

ก่อนราคาจะขึ้นแรง มักวิ่งลงไปเก็บ Stop ก่อนราคาจะลง มักดันขึ้นไปเก็บ High ก่อน นี่คือสาเหตุที่ Price Action ยังใช้ได้ดีแม้ตลาดจะใหญ่ขนาดนี้

ตัวอย่างจริงราคาทองคำ (XAUUSD) เคลื่อนไหวยังไงตามข่าวเศรษฐกิจ

ตัวอย่าง ช่วงปลายปี 2025 ราคาทองเคลื่อนไหวในกรอบ 4,080$ – 4,110$ ก่อนประกาศข่าวสหรัฐ ตลาดมักทำแบบนี้เสมอ

• ราคาเด้งขึ้นเพื่อ “เก็บด้านบน”

• สร้าง High ใหม่เพื่อดึงสภาพคล่อง (Liquidity)

• แล้วรอข่าวออกเพื่อกำหนดทิศจริง

หลังข่าวออก ราคาทองมักเหวี่ยง 40–60 เหรียญภายใน 5 นาที เพราะตลาดกำลัง “รีบปรับตัวเข้าหาความสมดุลใหม่” หลังข้อมูลใหม่ถูกปล่อยออกมา

นี่คือตัวอย่างชัดเจนว่า… ข่าวไม่ใช่แค่ “เลขที่ออกมาเท่านั้น” แต่เป็น ตัวเร่ง ที่ทำให้ผู้เล่นใหญ่จัดการคำสั่งซื้อ–ขายของตัวเอง ก่อนจะปล่อยให้ทิศทางจริงเกิดขึ้นในชาร์ตอย่างเป็นระบบค่ะ 📈

มือใหม่ต้องเข้าใจสิ่งนี้ให้ได้ก่อนเริ่มเทรด

1) ราคาไม่ได้วิ่งแบบสุ่ม แต่มีเหตุผลอยู่เบื้องหลัง

เพียงแค่เรามองไม่เห็นว่า “ใครกำลังทำอะไรอยู่”

2) รายย่อยไม่ได้สร้างเทรนด์ แต่สถาบันทำ

เราต้องเรียนรู้ตามรอย ไม่ใช่ไปสู้กับเทรนด์

3) ข่าวมีผล แต่กราฟมักเคลื่อนก่อนข่าวเสมอ

นี่คือเหตุผลที่ต้องดูทั้งข่าว + เทคนิคควบคู่กัน

4) การเข้าใจโครงสร้างตลาด จะช่วยให้ไม่หลงทาง

Market Structure คือภาษากลางของตลาดจริง ๆ

FAQ – คำถามพบบ่อย

Q1: ต้องเรียนโครงสร้างเศรษฐกิจเพื่อเทรดไหม?

ไม่จำเป็น แต่ควรเข้าใจภาพรวมว่าดอกเบี้ยกับค่าเงินสัมพันธ์กันยังไง

Q2: ทำไมข่าวบางวันกราฟเงียบ แต่บางวันเหวี่ยงแรง?

เพราะบางข่าว “เปลี่ยนมุมมองดอกเบี้ย” ของตลาด ซึ่งมีผลโดยตรงต่อค่าเงิน

Q3: รายย่อยกับสถาบันเทรดต่างกันยังไง?

รายย่อยเทรดเพื่อเก็งกำไร สถาบันเทรดเพราะจำเป็นต้องแลกเงินจริงในระบบเศรษฐกิจ

ตลาด Forex คือระบบเศรษฐกิจขนาดใหญ่ที่เกิดขึ้นเพราะโลกต้อง “แลกเปลี่ยนเงิน” ตลอดเวลา ราคาจึงถูกขับเคลื่อนด้วยเงินทุนมหาศาลของธนาคาร สถาบัน และกองทุน

เมื่อเข้าใจว่า ใครทำให้ราคาวิ่ง และเพราะอะไรตลาดถึงเหวี่ยง คุณจะอ่านกราฟได้แม่นขึ้น และเทรดโดยไม่หลงทางเหมือนเมื่อก่อน

👉 หากอยากเข้าใจตลาดแบบลึกขึ้น เราแนะนำคอร์สพื้นฐานจาก All Academy 

• Price Action Masterclass

• Fund Management System

• ZoneLock Method – จับโซนเหมือนสถาบัน

• Smart Risk & Equity Control